美股七姐妹的“悲歡
”并不相通。英偉達
、微軟、Meta 、亞馬遜幾家股價近日連續(xù)震蕩的同時，谷歌穩(wěn)步走強 ，更在當?shù)貢r間周三（9月3日）跳空高開
，收盤漲幅超9%，股價刷新歷史新高 。

　　股價飆升背后 ，除了谷歌無需剝離Chrome和安卓業(yè)務(wù)的裁決落地之外
，其AI芯片業(yè)務(wù)的價值，開始得到市場更廣泛的認可
。

　　當?shù)貢r間9月3日 ，D.A. Davidson分析師Gil Luria在最新報告中指出
，過去一年以來谷歌母公司Alphabet大幅縮小與英偉達的差距，如今已成為“最好的英偉達替代方案”。

　　谷歌TPU的受關(guān)注度正在逐漸升溫 ，分析師與前沿AI實驗室的研究人員和工程師交流后發(fā)現(xiàn)
，業(yè)內(nèi)普遍看好谷歌TPU 。因此Luria認為，若谷歌將TPU業(yè)務(wù)與DeepMind部門合并并將它們分拆上市 ，估值或?qū)⒏哌_9000億美元（作為參考，谷歌最新市值約2.8萬億美元）
，“這將是Alphabet最具價值的資產(chǎn)之一 ”，而今年1月 ，其給這部分業(yè)務(wù)的估值是7170億美元
。

　　當然
，分析師也指出，雖然拆分谷歌可能更符合股東利益 ，但目前發(fā)生這種情況的可能性不大
，因此相關(guān)業(yè)務(wù)在Alphabet的整體組合中“仍然被嚴重低估
”。

　　谷歌在去年12月正式推出第六代Trillium TPU，需求強勁 ，分析師預(yù)計今年問世的第七代Ironwood TPU需求將顯著增加 。根據(jù)D.A. Davidson的DaVinci開發(fā)者數(shù)據(jù)集
，今年2月至8月，谷歌云平臺上圍繞TPU的開發(fā)者活躍度增長了約96%
。

　　與此同時 ，谷歌也正在加快TPU的部署腳步。

　　據(jù)科技媒體9月3日消息
，谷歌近期已接洽一些以租賃英偉達芯片為主的小型云服務(wù)商，希望他們的數(shù)據(jù)中心也能部署谷歌AI芯片 。此外 ，谷歌也曾嘗試與其他專注英偉達芯片的云服務(wù)商達成類似協(xié)議，比如正為OpenAI打造一個部署大量英偉達芯片數(shù)據(jù)中心的Crusoe
，以及向微軟和OpenAI租賃英偉達芯片的CoreWeave
。

　　在此之前，谷歌基本不對外出售自研TPU。Capvision此前數(shù)據(jù)顯示 ，谷歌TPU70%-80%的算力用于內(nèi)部業(yè)務(wù)場景使用
，剩余20%-30%以自建租賃方式供外使用 。

　　至于目前為何谷歌改變心意，開始首次選擇在其他云服務(wù)商的數(shù)據(jù)中心部署TPU？

　　分析認為 ，或許是由于谷歌自建數(shù)據(jù)中心速度難以追上芯片需求增長
，或可能是希望通過其他云服務(wù)商為自家TPU尋找更多新客戶——如果是第二種原因，那么谷歌無異于更直接地在與英偉達展開競爭。分析指出 ，第二種做法類似于云服務(wù)商租賃英偉達GPU的模式
，英偉達主要是向這些云服務(wù)商銷售芯片，而谷歌擴大部署TPU ，自然會導致這些數(shù)據(jù)中心中的英偉達GPU數(shù)量減少
。

　　在這場AI熱潮中
，谷歌之前大多數(shù)時候是因為技術(shù)應(yīng)用或人才而受到關(guān)注，例如剛發(fā)布不久即引發(fā)熱議的新模型nano-banana ，收編了某家AI初創(chuàng)公司，又或是旗下技術(shù)人員遭競爭對手挖走。

　　那么這一次
，已成為“英偉達最佳替代方案”的谷歌，能否憑借TPU真正取代英偉達坐上“算力之王 ”的寶座？還有待時間驗證 。